中国上市银行系统重要性指数构建及评估
| 英文标题： |
The Assessment of Listed Banks in China by Indexing the Systematic Importance with Network Structure |
| 摘要： |
本文基于贝叶斯图模型测度的银行网络，第一次将网络结构中的传染风险和银行的个体风险相结合，设计了考虑网络结构因素的系统重要性指数，并对中国上市的14家银行进行了系统重要性评估。该指数可以用来衡量银行破产或崩溃时对系统造成的外溢效应大小，不仅有助于克服综合指数法无法避免的大型银行由于政府救助的必然性产生的道德风险，还保持了综合指数法的易操作性，为我国银行系统重要性评估和分类监管提供了新的思路。实证研究结果表明：我国银行的个体风险排名与资产规模排名具有极高的一致性，但个体风险排名与传染风险排名差异较大。2016年我国银行网络中传染风险最高的银行并非个体风险最高或规模最大的银行，而是国有银行中个体风险最低且规模最小的银行。本文同时计算出了2007-2016各年度我国各家上市银行的系统重要性指数，发现我国上市银行中历年都存在规模不大但系统重要性较高的银行，本文对此提出了有针对性的对策建议。 |
| 关键字： |
系统重要性指数 银行网络 贝叶斯图模型 |
| 作者： |
徐国祥,王莹 |
| 作者单位： | 上海财经大学统计与管理学院，上海财经大学应用统计研究中心 |